تتجه المملكة العربية السعودية خلال الـ12 شهرا المقبلة للدفع بكبرى، الشركات العاملة فيها حاليا أو التي مازالت في طور التأسيس نحو طرح أسهم للاكتتاب العام بالسوق المحلي أمام المواطنين في عام 2008.

ومن المرجح ان تعلن 5 شركات مختلفة الأنشطة والقطاعات في أوقات مختلفة من العام طرح قرابة 3.244 مليارات سهم للاكتتاب العام، تبلغ قيمتها التقديرية نحو 37.975 مليار ريال (الدولار = 3.75 ريالات).

Ad

وينطلق في الخامس من شهر يناير المقبل رسميا الاكتتاب في %25 من رأسمال شركة بترورابغ للتكرير والبتروكيماويات المحدودة، والتي تتملكها شركتا أرامكو السعودية وسوميتومو اليابانية، كأولى تلك الاكتتابات الضخمة في العام الجديد 2008، عبر طرح 219 مليون سهم، بواقع 21 ريالا للسهم الواحد، تمثل 10 ريالات كقيمة اسمية، و11 ريالا كعلاوة إصدار.

وسيتم تخصيص %50 من الأسهم المطروحة للمواطنين السعوديين الأفراد، في حين ستخصص الـ50 المتبقية لصناديق الاستثمار والمؤسسات المكتتبة.

ويأتي وفقا لتأكيدات شهدتها الساحة الاقتصادية السعودية من تنفيذيين في شركات سعودية عاملة وجديدة التأسيس على أن طرح أسهمها سيكون في حدود قصوى خلال الربعين الأول والثاني من عام 2008، في وقت تصنف فيه كشركات ضخمة من حيث الهيكلة الإدارية والكوادر ورأس المال وقيمة التأثير على القطاعات العاملة فيه لتقع في ما يسمى عرفا بين الاقتصاديين شركات «كوربورات» التي تعني (الشركات العملاقة).

وتضم قائمة هذه الشركات إضافة إلى «بترورابغ»، شركة التعدين العربية السعودية

«معادن» المملوكة للحكومة إضافة إلى زيادة رأسمال بنك الرياض وطرح %70 من مصرف الإنماء وشركة إم تي سي السعودية «زين» المؤسسة نتيجة شراكة بين شركة إم تي سي الكويتية وشركاء سعوديين بعد أن فاز التحالف برخصة المشغل الثالث للهاتف الجوال في السعودية.

وتبرز أهمية هذه الأطروحات في أنها ستمثل ثقلا في سوق الأسهم، إضافة إلى أنها سترفع وتيرة لعبة الكراسي بين الشركات من حيث كثرة الأسهم في حال طرحها من جراء قيمة الأسهم وحجم المطروح، حتى ان بعضها سيدخل قائمة أكبر الأطروحات العامة في السعودية ودول الخليج وربما المنطقة العربية.

مصرف الإنماء

وكان بنك الرياض قام برفع رأسماله عدة مرات من عام 2005؛ حيث صعد برأس ماله إلى 5 مليارات ريال، وفي عام 2006 تم رفع رأسمال البنك إلى 6.25 مليارات ريال، بينما اعلن رئيس البنك في سبتمبر الماضي أن مجلس الإدارة قرر التقدم إلى الجهات الرسمية المعنية بطلب الموافقة على زيادة رأسمال البنك من 6.25 مليارات ريال إلى 15 مليار ريال بزيادة قدرها %140 من خلال طرح 875 مليون سهم إضافية لمساهميه، بقيمة اسمية قوامها 10ريالات للسهم، و5 ريالات كعلاوة إصدار، ليصبح إجمالي عدد الأسهم بعد الزيادة 1500 مليون سهم.

والأهم لدى السعوديين، هو ما يصنف كأضخم إصدار أولي يطرح في السوق المالي السعودي مصرف الإنماء، وهو المصرف الذي لايزال تحت التأسيس وشهد جملة من تأجيل الإعلان عن موعد الاكتتاب في أسهم رأسماله، الذي يبلغ أيضا 15 مليار ريال ويعتبر أكبر مصرف عربي يتم تداول أسهمه في السوق المالي حال الموافقة عليه.

ويعتبر عام 2008 السنة الثالثة التي يرحل إليها موعد الاكتتاب في أسهم المصرف التي خصص منها 1050 مليون سهم للمواطنين السعوديين بقيمة اسمية قوامها 10ريالات من دون علاوة إصدار، تبلغ قيمتها الإجمالية 10.5 مليارات ريال، بينما اكتتب المؤسسون في 450 مليون سهم من أسهم رأس المال، تقاسمها صندوق الاستثمارات العامة ومؤسستا التأمينات والتقاعد بنسبة %30 بواقع %10 لكل جهة.

وستصطف هذه الاكتتابات في قائمة الشركات الأضخم طرحا ليس في السعودية فحسب بل في المنطقة بأسرها؛ حيث شهدت السعودية في منتصف عام 2007 واحدا من أضخم الاكتتابات في منطقة الخليج العربي المتمثل في طرح شركة كيان السعودية كشركة مساهمة سعودية عامة، برأسمال قدره 15 مليار ريال مقسمة إلى 1.5 مليار سهم تبلغ القيمة الاسمية للسهم 10ريالات، اكتتب المؤسسون بـ825 مليون سهم، بقيمة 8.25 مليارات ريال، بينما طرح حينها 675 مليون سهم بقيمة 6.7 مليارات ريال للاكتتاب العام أمام السعوديين.

وتتجه الأنظار خلال الربع الأول من عام 2008 إلى الاكتتاب المنتظر في شركة زين السعودية، ثالث شركات الاتصالات السعودية المختصة في خدمة الهاتف المتحرك، حيث ينتظر طرح 700 مليون سهم قيمتها 7 مليارات ريال للاكتتاب العام أمام المواطنين، منها 140 مليون سهم لصناديق الدولة بسعر 10ريالات للسهم خلال الربع الأول من عام 2008، من إجمالي رأسمالها البالغ 14مليار ريال.

وفي سيناريو مشابه، كان عبد الله الدباغ الرئيس التنفيذي لشركة «معادن» أكّد في أكثر من مناسبة خلال العام الماضي أن شركته تتجه الى طرح %50 من رأسمالها البالغ 8 مليارات ريال في بداية عام 2008، على أبعد تقدير للاكتتاب العام تمثل 400 مليون سهم، ويتوقع أن يتم طرح هذه الأسهم بعلاوة إصدار لم يتم تحديد قيمتها بعد.

(الأسواق. نت)